相传，现在的邓州土城，是明朝年间两位阁老明争暗斗的结果。这两位阁老，一位姓李的是邓州人，一位姓杨的是山西人。
    一年，皇上想了解民情，让大臣都进贡一样家乡的土特产。不少大臣为了讨好皇上，都献上家乡最好的东西。其中山西的杨阁老与邓州的李阁老进贡的东西最引人注目。前者是用一匹骡子驮着两个大萝卜，后者则是从袖筒里褪出一把红薯码子。皇上惊奇山西的萝卜长那么大，杨阁老趁势献媚说，过去山西的萝卜也只有火筒粗，这几年托万岁的洪福，山西五谷丰登，什么庄稼都象气吹的，直往大处长，把个皇帝老儿说得眉眼都笑歪了。后来见了李阁老呈上那鸡爪一样大的红薯码子，皇帝一看不知是何物。李阁老告诉他这是红薯呀！皇帝说你邓州的红薯咋都是根须毛毛呢？李阁老说邓州是沙土薄地，又连年遭灾，说这还是最大的红薯哩。皇上问邓州的百姓怎样生活，李阁老说老百姓只能吃糠咽菜甚至用树皮充饥。皇帝老儿听后，叹息道：“没想到我还有这么可怜的子民呀！”
    后来，圣上颁旨，邓州的皇粮三年免交。邓州的所缺税款全由山西弥补。这么一来，邓州人得到了休养生息。生产得到了发展，人民的日子也好过起来。山西因负担加重，百姓弃农桑、闹匪乱，弄得民不聊生。山西人便大骂杨老阁是个不顾乡亲死活的昏官。
    对于家乡人的抱怨，杨阁老加恨于李阁老。他听说邓州有个菊花井，水里漂浮着一朵朵菊花。便向皇上奏本说：“万岁，邓州地区，百姓吃糠咽菜是实，但有一大特产李阁老没奏明皇上。”皇上问：“何也？”杨阁老说：“邓州有眼菊花井，其水不仅清甜，还漂着菊花，邓州人喝了这菊花井中的水，不吃五谷也能长寿百岁哩！”
    皇上听了杨阁老的话，便怒问李阁老：“李爱卿，这菊花井可有？”
    李阁老见事不好，忙答：“邓州是个有菊花井。”
    皇上问：“有这么好的井水，何不送京来让寡人享用呢？”
    李阁老听皇上这么问，身上顿时起了一层鸡皮疙瘩，这倒不是怕皇上怪罪杀头。他是想到邓州距京城几千里远，若往京城送水，岂不劳民伤财。喝菊花井水不吃五谷也活百岁，虽是杨阁老瞎编的，但是不便争执。这圣旨又不能违。只好答应马上派人送来。然而，过了好长时间，皇帝见邓州菊花井的水迟迟没送来，便问李阁老是怎么回事。李阁老不慌不忙地启奏：“万岁，臣正要禀报哩！邓州连年遭灾，饿死的人多，饿死鬼也多。邓州派人往京中送菊花井的水，没想到每个水桶里钻一个饿死鬼，等送水人刚过黄河，水桶中的水便被饿死鬼喝光了。”皇帝说：“照这么说，寡人就喝不上邓州菊花井的水了。”李阁老忙说：“臣有一个办法，可治住这些饿死鬼。那就是为邓州筑一座城，盖府城隍庙，由城隍来管理这些饿死鬼就好了。”皇上说：“那你就快办吧！”李阁老说：“万岁有所不知，邓州是沙土难筑城，要筑城必须要山西的黄土，才能把城筑得牢。”
    皇上见李阁老的话有理，便说：“山西土筑城是好。杨爱卿，这筑城用土之事就交你办理，限你三个月完成。”
    杨阁老心中叫苦，却不敢违抗圣旨，只好让山西人兴师动众，征用成千上万匹骡子往邓州运土。怎奈山西距邓州数千里之遥，又有大山阻拦。再说一匹骡子能驮多少土，建一座邓州城又需要多少土？工期又紧，没有办法，只好给每匹骡子加载，能驮500斤的加到1000斤，能驮1000斤的加到2000斤。这么一来，也不知有多少骡子累死在半道上，或是翻到山涧中。三个月快过去了，山西骡子驮的土还不够筑几个城门楼。眼见要误工期，杨阁老怕皇上怪罪，又下一道完不成任务斩首的命令。如此以来，一场更大的悲剧就要发生了。于是山西人焚香祈祷上苍，一下惊动了玉皇大帝，探明情况，派张果老神仙下凡相助。张果老便用神仙布袋装了一袋山西土，骑神驴来到邓州界，在一个夜里，按邓州城的规划倒了一圈，一座土城耸立起来。然而，张果老神仙袋的土还没倒净，便在城西南角抖了抖布袋，又是一道墙。这道墙与西南角城墙的内拐角相连，形成一个城内城。又因其形如月牙儿。后人称为月牙池。这月牙池后来成为邓州八大景点之一。